毎月分配型　投資信託情報

毎月分配型投資信託での国際REIT型のファンドの分配金（年間、半期）を調べました。
調査対象の投信は41本で、2007年5月から2008年4月までの分配金を対象にしました。

＜調査結果の要約＞

１）年間分配金が最も多いファンドは、日興・AMPグローバルREITファンドA（ヘッジなし）（前回も1位）。次に、「ゴールドマン・サックス　米国REITファンド Bコース（為替ヘッジなし）（コロンブスの卵）」（前回も2位）が多い

２）グローバル分散型の方がベスト10では多い（12本中9本）。ベスト5では7本中5本がグローバル分散型

３）前回調査結果との違い

　＜年間分配金の増加：2本＞
　　ラサール・グローバルREITファンドなど
　　※ボーナス分配以外の通常時の分配金が微増した程度

　＜年間分配金の減少：5本＞
　　ノムラ日米REITファンドが最も減少

４）国際株式型等の他のタイプと比較して分配金は、4番目に高い水準（前回は2番目の水準）

５）半期分配金が最も多いファンドは、日興・AMPグローバルREITファンドA（ヘッジなし）（前回も1位）

６）半期分配金ベスト5は、グローバル分散タイプが最も多い（6本中5本）
　ベスト5は、ボーナス分配がなく通常の分配金が多いファンドが大半（6本中5本）

※以下の表中の「順/前」は、前回調査結果での順位
※以下の表中の「ボーナス分配」の所で、（）になっているのは、目論見書に特に記載されていないが、通常の分配金より増配している月
※前回差は、前回調査結果との年間分配金の差額（単位は円）
※ﾎﾞ分配金は、ボーナス分配金

順位	順/前	運用会社	投資信託名	ﾎﾞｰﾅｽ分配月	分配金	前回差	ﾎﾞ分配金	4月分配
1	1	日興アセット	日興・AMPグローバルREITファンドA（ヘッジなし）	なし	1710	-30	なし	120
2	2	ゴールドマンサックス	ゴールドマンサックス米国REITファンド Bコース（為替ヘッジなし）	（2、5、8、11月）	1660	0	940	80
3	4	国際投信	ワールド・リート・オープン	なし	1200	0	なし	100
4	5	岡三アセット	グローバル・リート・セレクション	6月、12月	1195	0	700	45
5	6	大和投資信託	ダイワ・グローバルREITオープン（世界の街並み）	なし	1140	-20	なし	80
5	7	ゴールドマンサックス	ゴールドマンサックス米国REITファンド Aコース（為替ヘッジあり）	（2、5、8、11月）	1140	0	370	70
5	7	DIAMアセット	DIAMワールド・リート・インカム・オープン（世界家主倶楽部）	6月、12月	1140	0	645	45
6	3	野村アセット	ノムラ日米REITファンド	なし	1120	-200	なし	60
7	8	DIAMアセット	DIAM世界リートインデックスファンド	なし	1100	0	なし	80
8	9	大和投資信託	りそな・ワールド・リートファンド（フドウさん）	3、6、9、12月	1070	0	300	70
9	10	野村アセット	グローバルREITオープン	（3、6、9、12月）	1050	0	550	50
10	11	野村アセット	野村世界不動産投信	1月、7月	980	0	540	40
11	13	日興アセット	ラサール・グローバルREITファンド	なし	960	40	なし	100
11	12	三菱UFJ投信	オーストラリア・リート・オープン	なし	960	0	なし	80
11	12	三井住友アセット	三井住友・グローバル・リート・オープン（世界の大家さん）	なし	960	0	なし	80
12	16	フィデリティ投信	フィデリティ・US リート・ファンドB（為替ヘッジなし）	なし	780	40	なし	85
13	14	野村アセット	米国不動産投信ハイ・インカムオープン(りそなリート)	（6月、12月）	775	-10	160	50
14	15	日興アセット	日興・AMPグローバルREITファンドB（ヘッジあり）	なし	750	-30	なし	40
15	17	ニッセイアセット	ニッセイ／AEW・米国リートオープンBコース（為替ヘッジなし）	（3月、9月）	720	0	0	60
15	17	大和投資信託	ダイワUS-REITオープンBコース（為替ヘッジなし）	なし	720	0	なし	60

１．概況

国際REIT型のファンドで年間分配金が最も多いファンドは、日興・AMPグローバルREITファンドA（ヘッジなし）です（前回も1位）。次に年間分配金が多いファンドは、「ゴールドマン・サックス　米国REITファンド Bコース（為替ヘッジなし）（コンロンブスの卵）」です（前回も2位）。

国際REIT型ランキングの2位までのファンドは、分配金総合ベスト30に含まれたファンドであり、毎月分配型投資信託全体から見ても分配金が多いファンドです。
国際REIT型は分配金総合ランキングベスト30に含まれたファンドは、前回調査3本に対し、今回は2本と減少しました（ベスト30に含まれた投信分類としては、2番目に少ないです）。

＜前回調査結果との違い＞

●年間分配金の増加（2本）

ラサール・グローバルREITファンドどで、ボーナス分配以外の分配金が微増になった程度です。

●年間分配金の減少（5本）

年間分配金が最も減少したのは「ノムラ日米REITファンド」であり、10期（10ヶ月）連続で分配金が減少しました。

２．分配の仕方、商品特性でみた場合

分配の仕方でみると、上位では、前回調査結果に比べボーナス分配実施するファンドが多いですが、昨年の8月以降の軟調では、ボーナス分配の減額や未実施が多いです。

ベスト10のファンドの特徴をみると、グローバル分散型の方が多いです（12本中9本）。ベスト5の7本中5本は、グローバル分散型が占めています。

３．他のタイプと比較した場合

毎月分配型投資信託の他のタイプのベスト10と分配金を比較した場合、国際REIT型は4番目の水準になります（前回は2番目の水準）。

　国際株式型　1位：2440円〜10位：1470円（前回10位は1560円）
　　　　　　　　　　ベスト10の平均値：1777円（前回1887円）

　国際債券型　1位：1607円〜10位：970円（前回10位は940円）
　　　　　　　　　　ベスト10の平均値：1277円（前回1197円）

　バランス型　1位：2030円〜10位：900円（前回10位は895円）
　　　　　　　　　　ベスト10の平均値：1230円（前回1217円）

　国際REIT型　1位：1710円〜10位：980円
　　　　　　　　　　（前回1位は1740円、前回10位は1050円）
　　　　　　　　　　ベスト10の平均値：1209円（前回1252円）

なお、年間でなく月間（4月のみ対象）の投信分類別ベスト10は、前述の「毎月分配型投資信託　投信分類別月間分配金ベスト10（08年4月分）」を参照ください。

４．半期分配金

国際REIT型ファンドは、サブプライムローン問題の影響により、調査対象期間の前半（堅調）と後半（軟調）は相場が大きく異なるので、最新6ヶ月（昨年11月〜本年4月）の分配金を対象に分配金ランキングをまとめてみました。

　※順/年は、年間分配金ランキングでの順位。「外」は年間ランキング外を示す

順位	順/年	運用会社	投資信託名	ﾎﾞｰﾅｽ分配月	分配金	前回差	ﾎﾞ分配金	4月分配
1	1	日興アセット	日興・AMPグローバルREITファンドA（ヘッジなし）	なし	840	0	なし	120
2	3	国際投信	ワールド・リート・オープン	なし	600	0	なし	100
2	11	日興アセット	ラサール・グローバルREITファンド	なし	600	40	なし	100
3	2	ゴールドマン・サックス	ゴールドマン・サックス米国REITファンドBコース（為替ヘッジなし）	（2、5、8、11月）	580	0	180	80
4	5	大和投資信託	ダイワ・グローバルREITオープン（世界の街並み）	なし	540	-20	なし	80
5	7	DIAMアセット	DIAM世界リートインデックスファンド	なし	520	-20	なし	80
6	12	フィデリティ投信	フィデリティ・US リート・ファンドB（為替ヘッジなし）	なし	510	40	なし	85
7	11	三菱UFJ投信	オーストラリア・リート・オープン	なし	480	0	なし	80
7	11	三井住友アセット	三井住友・グローバル・リート・オープン（世界の大家さん）	なし	480	0	なし	80
8	5	ゴールドマンサックス	ゴールドマン・サックス米国REITファンド Aコース（為替ヘッジあり）	（2、5、8、11月）	420	0	0	70
8	8	大和投資信託	りそな・ワールド・リートファンド（フドウさん）	3、6、9、12月	420	0	0	70
9	6	野村アセット	ノムラ日米REITファンド	なし	360	0	なし	60
9	15	ニッセイアセット	ニッセイ／AEW・米国リートオープンBコース（為替ヘッジなし）	（3月、9月）	360	0	0	60
9	15	大和投資信託	ダイワUS-REITオープンBコース（為替ヘッジなし）	なし	360	0	なし	60
9	14	日興アセット	日興・AMPグローバルREITファンドB（ヘッジあり）	なし	360	0	なし	40
10	13	野村アセット	米国不動産投信ハイ・インカムオープン(りそなリート)	（6月、12月）	315	-10	0	50
11	9	野村アセット	グローバルREITオープン	（3、6、9、12月）	300	0	0	50
11	外	ニッセイアセット	ニッセイ／AEW・米国リートオープンAコース（為替ヘッジあり）	（3月、9月）	300	0	0	50
12	4	岡三アセット	グローバル・リート・セレクション	6月、12月	270	0	0	45
12	5	DIAMアセット	DIAMワールド・リート・インカム・オープン（世界家主倶楽部）	6月、12月	270	0	0	45

＜年間分配金ランキングとの違い＞

１）順位の特徴

べスト5は、グローバル分散タイプが最も多いです（6本中5本）。ベスト5の6本のうち、米国投資タイプは1本だけです。
ベスト5の6本のうち、5本はボーナス分配がなく通常の分配金が多いファンドです。軟調のため、ボーナス分配を行うファンドで、ボーナス分配を実施しないファンドが多いためです。

年間ランキングに比べ順位が上がっているファンドは、ボーナス分配がなく通常の分配金が多いファンドです。年間ランキングに比べ順位が下がっているファンドは、対象期間にボーナス分配を実施していない（もしくは減額した）ファンドです。

２）年間ランキングになく半期ランキングに含まれたファンド

ボーナス分配でない通常時の分配金が、半期ランキングでランク外になった「野村世界不動産投信」よりも高めのファンドです。

・ニッセイ／AEW・米国リートオープン　Ａコース（為替ヘッジあり）
　月あたり分配金50円

３）半期ランキングでランク外になった年間ランキングのファンド

ボーナス分配でない通常時の分配金が少なめのファンドです。ボーナス分配（昨年７月：540円）が対象期間から外れたことも影響しています。

・野村世界不動産投信
　半期13位　半期分配金240円（月あたり分配金40円）


リテラ・クレア証券　投資信託手数料キャンペーン実施中
投資信託　買付手数料「全額」キャッシュバックキャンペーン実施中（6月30日まで）。PCAインド株式ファンドなど新興国投資のファンドも多数対象になっています。

マネックス証券
マネックス証券では、手数料無料（ノーロード）のファンド39本を販売

投資関連ブログランキング参加中です。他にも投資に役立つ情報　多数掲載あり

テーマ:投資信託 - ジャンル:株式・投資・マネー

1. 2008/05/17(土) 07:00:00|
2. 国際REIT型分配金ランキング
3. | トラックバック：0
4. | コメント：0

＜調査結果の要約＞

１）基準価格が最も下落していないバランス型ファンドは、「世界三資産バランスファンド(セッション)」

基準価格の下落が小さいファンドの特徴では、国際債券の投資比率が70％以上のタイプが多い

２）基準価格が最も下落したバランス型ファンドは、ゴールドマンサックス「GS 日本株・プラス　通貨分散コース」(前回調査結果と同じ)

基準価格の下落が大きいファンドの特徴では、株式やＲＥＩＴの投資比率が高いタイプが多い

３）ボーナス分配を実施した基準価格を上回っている（ボーナス分配を実施する可能性が高い）バランス型ファンドはない

４）ボーナス分配を実施した基準価格に最も近いバランス型ファンドは、UBSニュー・メジャー・バランス・ファンド

５）ボーナス分配を実施した基準価格と最も差があるバランス型ファンドは、ゴールドマンサックス「GS 日本株・プラス　通貨分散コース」(前回調査結果と同じ)

毎月分配型ファンドでの、バランス型の分配金ランキング対象ファンド（分配金が多い毎月分配型のバランス型ファンド）の運用状態をみるため、基準価格の状況を調べてみました。

各ファンドの騰落率（基準価格の定点比較）をみてゆきますが、従来、実施してきた1年前（堅調時）との比較を行うと、価格差がかなりあるため、直近の高値圏である昨年12月（28日）と比較することにしました。

１．昨年12月末の基準価格との比較

※以下の表は、昨年12月末と今年4月30日の価格比が少ない順
年間分配金の調査期間（本年4月まで）に合わせました。
※価格比の単位は％
※「順/分」は、年間分配金ランキングでの順位

順位	順/分	運用会社	投資信託名	ﾎﾞｰﾅｽ分配月	分配金	12月末価格	4/30価格	価格比
1	17	野村アセット	世界三資産バランスファンド(セッション)	6月、12月	730	10003	9400	94.0
2	13	大和投資信託	北東北三県応援・外債バランスファンド(郷土愛：AAI）	6月、12月	830	10031	9385	93.6
3	6	DIAMアセット	DIAM高格付インカム・オープンSRI（ハッピークローバーSRI）	6月、12月	1124	9999	9235	92.4
4	9	中央三井アセット	グローバル3資産バランスオープン (3つの泉)	2、5、8、11月	905	9736	8978	92.2
5	15	住信アセット	住信　毎月分配パッケージファンド（分配ファミリー）	なし	810	10586	9747	92.1
6	12	三菱UFJ投信	三菱UFJ 財産分散ファンド（三拍子）	1月、7月	840	9572	8773	91.7
7	5	明治ドレスナー	スーパーバランス（やじろべえ）	6月、12月	1140	9234	8406	91.0
8	16	三菱UFJ投信	三菱UFJ 3資産分散ファンド	3、6、9、12月	740	9789	8855	90.5
9	15	三菱UFJ投信	三菱UFJ バランスインカム・グローバル	毎月変動	810	9275	8361	90.1
10	4	DIAMアセット	DIAM世界インカム・オープン（世界三重奏）	6月、12月	1280	9845	8851	89.9
11	7	三井住友アセット	グローバル３資産ファンド（ワンプレートランチ）	3、6、9、12月	1010	10029	9000	89.7
12	3	大和投資信託	世界６資産均等分散ファンド（ベストシックス）	6月、12月	1300	9935	8897	89.6
13	12	日興アセット	世界の財産３分法ファンド	なし	840	10536	9413	89.3
14	10	AIGｲﾝﾍﾞｽﾄﾒﾝﾂ	AIGイレブンプラス	3、6、9、12月	900	10373	9210	88.8
15	8	日興アセット	財産３分法ファンド	なし	960	11944	10590	88.7
16	11	21世紀アセット	グローバル・バランス21（満天の星）	5月、11月	860	9783	8594	87.8
17	12	日興アセット	利回り財産３分法ファンド	なし	840	12488	10925	87.5
18	1	国際投信	グローバル財産３分法ファンド	７月	2030	9782	8498	86.9
19	2	UBS	UBSニュー・メジャー・バランス・ファンド	2、5、8、11月	1650	11029	9511	86.2
20	14	ゴールドマンサックス	GS 日本株・プラス　通貨分散コース	2、5、8、11月	815	9480	7879	83.1

１）前回調査との比較（平均値）

対象ファンドの基準価格（4月30日）の平均値を、前回調査結果（4月4日の基準価格）と比較すると、1.7％増になっています。
対象ファンド20本中16本の基準価格は、前回調査結果よりも上がっています。
基準価格が最も増加したのは、「GS 日本株・プラス　通貨分散コース」です（6.5％増。479円増）。基準価格が最も下がったのは、「利回り財産３分法ファンド」です（1.0％減。107円減）

２）基準価格の差が少ないファンド

最近の高値圏である昨年12月末の価格と、本年4月30日の価格を比較した場合、最も差が少ないファンドは、世界三資産バランスファンド(セッション)です。
　・基準価格の推移（QUICK）

差が少ないファンドのタイプをみると、ベスト5は、国際債券の投資比率が70％以上のタイプです。バランス型ファンドとしては、手堅い投資を行うタイプの方が基準価格の下落幅が小さいようです。

３）基準価格の差が大きいファンド

最近の高値圏である昨年12月末の価格と、本年4月30日の価格を比較した場合、最も差が大きいファンドは、ゴールドマンサックス「GS 日本株・プラス　通貨分散コース」です。
最も差が少ないファンドである「世界三資産バランスファンド(セッション)」と比較すると、約10.9ポイントの差があります。
GS 日本株・プラス　通貨分散コースは、国内株式の投資比率が約84％（3月末時点）占めており、軟調の国内株式相場が影響しています。
　・基準価格の推移（QUICK）

差が大きいファンドのタイプをみると、下位4位は、債券以外（株式、REIT）の投資比率が比較的高いタイプが多いです。債券の投資比率が比較的高い（50％）のUBSニュー・メジャー・バランス・ファンドは、先進国に比べ格付けの低い新興国の債券が投資対象になっているので、軟調時では価格が下がりやすい面があります。

　・GS 日本株・プラス　通貨分散コース
　　国内株式84％、先物16％

　・UBSニュー・メジャー・バランス・ファンド
　　新興国の株式、債券に各50％

　・グローバル財産３分法ファンド
　　国際株式、国際REIT、新興国債券に各3分の１

　・利回り財産３分法ファンド
　　国内REIT40％、国内株式10％、国際債券50％

２．ボーナス分配実施の可能性

今後のボーナス分配実施の可能性をみるため、最新のボーナス分配実施時の基準価格（分配落ちの基準価格）と、現在の基準価格を比較し、ボーナス分配実施の可能性を調べてみました。

ボーナス分配が実施されるには、その目安として、最新のボーナス分配実施時の分配落ち価格（決算日の基準価格）が参考になると思います。この最新の決算期の分配方針を前提した場合、ボーナス分配の対象となる決算日の前に、この価格を上回っていないとボーナス分配は実施されないと思います。

※以下の表は、「ボーナス分配を実施した最新決算期」と今年4月30日の価格比が少ない順
※ボ分配価格は、ボーナス分配を実施した最新決算期の基準価格
※価格比の単位は％
※「順/分」は、年間分配金ランキングでの順位

順位	順/分	運用会社	投資信託名	ﾎﾞｰﾅｽ分配月	分配金	ボ分配価格	4/30価格	価格比
1	2	UBS	UBSニュー・メジャー・バランス・ファンド	2、5、8、11月	1650	10116	9511	94.0
2	9	中央三井アセット	グローバル3資産バランスオープン (3つの泉)	2、5、8、11月	905	9670	8978	92.8
3	10	AIG投信	AIGイレブンプラス	3、6、9、12月	900	10096	9210	91.2
4	13	大和投資信託	北東北三県応援・外債バランスファンド(郷土愛：AAI）	6月、12月	830	10396	9385	90.3
5	6	DIAMアセット	DIAM高格付インカム・オープンSRI（ハッピークローバーSRI）	6月、12月	1124	10267	9235	89.9
6	17	野村アセット	世界三資産バランスファンド(セッション)	6月、12月	730	10523	9400	89.3
7	3	大和投資信託	世界６資産均等分散ファンド（ベストシックス）	6月、12月	1300	10019	8897	88.8
8	7	三井住友アセット	グローバル３資産ファンド（ワンプレートランチ）	3、6、9、12月	1010	10480	9000	85.9
9	11	21世紀アセット	グローバル・バランス21（満天の星）	5月、11月	860	10041	8594	85.6
10	4	DIAMアセット	DIAM世界インカム・オープン（世界三重奏）	6月、12月	1280	10518	8851	84.2
11	15	三菱UFJ投信	三菱UFJ バランスインカム・グローバル	毎月変動	810	10028	8361	83.4
12	12	三菱UFJ投信	三菱UFJ 財産分散ファンド（三拍子）	1月、7月	840	10556	8773	83.1
13	16	三菱UFJ投信	三菱UFJ 3資産分散ファンド	3、6、9、12月	740	10895	8855	81.3
14	5	明治ドレスナー	スーパーバランス（やじろべえ）	6月、12月	1140	10700	8406	78.6
15	1	国際投信	グローバル財産３分法ファンド	７月	2030	11244	8498	75.6
16	14	ゴールドマンサックス	GS 日本株・プラス　通貨分散コース	2、5、8、11月	815	11496	7879	68.5

１）ボーナス分配実施時の最新の決算期の価格を上回っているファンド

ボーナス分配が期待できそうな基準価格は、最新の決算期の基準価格に数百円上乗せした数値になっている場合だと思います。決算直前に相場が急落することもあるので、上乗せになっている額が多いほどボーナス分配の実施可能性が高くなります。

このような状態になっているファンドは、ボーナス分配が期待できそうなファンドですが、今回は「該当なし」です。

２) ボーナス分配実施時の最新の決算期の価格に近いファンド

ボーナス分配を実施した最新の決算期の価格に最も近いファンドは、UBSニュー・メジャー・バランス・ファンドです。
4月30日の基準価格は、最新の決算期の基準価格に対し6.0％減（605円減）です。
今月25日がボーナス分配対象の決算日ですが、基準価格は回復（上昇）傾向にあるものの、「原油等の資源価格の高騰」や「米国の景気後退の兆候」が出るような材料がでると、このまま上昇傾向が続くとは言いがたく、今月のボーナス分配実施の可能性は低いと思います（ボーナス分配を実施しても200円以下だと思います）。
　・基準価格の推移（QUICK）

３）ボーナス分配実施時の最新の決算期の価格と差が大きいファンド

ボーナス分配を実施した最新の決算期の価格と最も差があるファンドは、ゴールドマンサックス「GS 日本株・プラス　通貨分散コース」です。

ボーナス分配を実施した最新の決算期の価格との差は、約31.5％減（3617円減）となっており、大きな差があります。価格差がかなりあるので、年内のボーナス分配はないと思います。
今月12日がボーナス分配対象の決算日でしたが、ボーナス分配はなしです。
　・基準価格の推移（QUICK）


リテラ・クレア証券　投資信託手数料キャンペーン実施中
投資信託　買付手数料「全額」キャッシュバックキャンペーン実施中（6月30日まで）。PCAインド株式ファンドなど新興国投資のファンドも多数対象になっています。

マネックス証券
マネックス証券では、手数料無料（ノーロード）のファンド39本を販売

投資関連ブログランキング参加中です。他にも投資に役立つ情報　多数掲載あり

テーマ:投資信託 - ジャンル:株式・投資・マネー

1. 2008/05/16(金) 07:00:00|
2. 基準価格で比較した場合
3. | トラックバック：0
4. | コメント：0